移動支付網訊息：11月26日，人民銀行釋出關於錢塘徵信有限公司（籌，以下簡稱“錢塘徵信”）相關情況的公示。錢塘徵信有望成為繼百行徵信、樸道徵信之後，第三家獲批的市場化個人徵信機構。錢塘徵信的出現，意味著我國個人徵信市場在法治化、市場化、科技化的道路上再邁出新的步伐。

在股權結構上，浙江省旅遊投資集團有限公司、螞蟻科技集團股份有限公司各持股35%，為並列第一大股東；

傳化集團有限公司持股7%；

杭州市金融投資集團有限公司、浙江電子口岸有限公司各持股6。5%；

員工持股平臺杭州溪樹企業管理合夥企業（有限合夥）持股10%。

從股權佔比來看，

錢塘徵信

與樸道徵

信一樣，也保持了

國有資

本和民

營資本共同參

與的

特點。

但

不同

的是，民

營資本

也就

是螞

蟻集

團，

站在了

國

有資本（單個）的同一水平上。

而

此前的百

行徵信、樸道徵

信，均由

一個

牽頭

方（大股東）

以

及多家公

司

共同

組建

。

回顧三家個

人

徵

信

機構

的

股

東

構成

，

不難發現

這是一個不

斷向市場

化深

入的過程。

百

行徵信牽頭方

的性

質

為行業

協會，樸道徵信為國有金控公司，到了錢塘徵信則是國資、民資共同牽頭。

從股權名單來看，螞蟻集團毫無疑問是最亮眼的存在。

事實上，在此之前就有訊息表明螞蟻集團會與相關國有資本共同組建個人徵信公司，以便在其現有業務體量上，更好地滿足監管需求。

按照監管對螞

蟻集團的整改重點要求，打破資訊壟斷、嚴格落實《徵信業管理條例》要求、依法持牌經營個人徵信業務就是其中的重點內容。

隨著錢塘徵信獲批籌建，螞蟻集團參與“持牌個人徵信機構”的傳聞被正式坐實。有意思的是，如果算上芝麻信用持有的8%百行徵信股份，待

錢塘徵信

獲牌後，螞蟻集團將關聯著兩家市場持牌個人徵信機構。

此外，人民銀行在今年9月30日正式釋出《徵信業務管理辦法》（以下簡稱《辦法》），該辦法將於2022年1月1日起施行，明確了徵信業務使用資料的原則，包含資訊採集、使用規範、監督管理等方面內容。

隨著數字經濟的快速發展，網際網路和大資料等新技術在徵信領域廣泛應用，大量有效“替代資料”被採集、分析和應用於判斷企業和個人信用狀況，徵信已突破傳統借貸資訊共享的範圍。同時，金融機構圍繞小微企業融資和長尾客戶普惠金融服務的徵信需求不斷提升，使用者對高質量徵信服務也提出了更高的要求。

在此背景下，已有的法律法規和制度不能完全覆蓋徵信的新業態、新特徵。人民銀行在徵信領域管理的物件不止於“徵信機構”，也覆蓋“徵信業務”。在中國境內，對法人和非法人組織、個人開展徵信業務及其相關活動的，都將適用《辦法》。

簡而言之，徵信業務的管理被進一步收緊。

《辦法》出臺後，將在業務層面規範“替代資料”的採集和使用，網際網路、大資料企業與金融機構的合作模式將被重塑，其中最受影響的無疑是助貸業務。在過去很長時間裡，網際網路、大資料公司會涉及使用者基本資訊、借貸資訊的採集整理等業務，其資料均直連金融機構，而隨著《辦法》落地，資料“斷直連”或是行業基本要求。

網際網路、大資料公司或許需要和持牌徵信機構合作，作為資訊提供者向後者提供信用資訊，再由徵信機構與金融機構對接。此前曾有訊息表明，人民銀行徵信管理局透過工作郵件的形式給網路平臺機構下發通知，要求網路平臺實現個人資訊與金融機構的全面“斷直連”。

所謂網路平臺資訊與金融機構“斷直連”主要內容指，網路平臺在與金融機構開展引流、助貸、聯合貸等業務合作中，不得將個人主動提交的資訊、平臺內產生的資訊或從外部獲取的資訊以申請資訊、身份資訊、基礎資訊、個人畫像評分資訊等名義直接向金融機構提供。

毫無疑問，這將直接有利於持牌徵信機構，甚至是整改市場化的徵信業態。